Diese Anlagefehler kosten Sie doppelt – Rendite und Steuerquote

Diese Anlagefehler kosten Sie doppelt – Rendite und Steuerquote

Es gibt Fehler, die lernt man aus und lacht irgendwann darüber. Und dann gibt es Fehler, die richtig wehtun – weil sie Sie nicht nur Rendite kosten, sondern auch Ihre Steuerlast unnötig in die Höhe treiben. Willkommen in der Welt der typischen Anlagefehler, die doppelt ins Geld gehen! Als Steuerstrategin und Vermögenscoachin mit fast zwei Jahrzehnten Berufserfahrung sehe ich dieselben Stolperfallen immer wieder – auch bei Menschen mit hohem Einkommen oder akademischem Hintergrund.

In diesem Artikel erfahren Sie, welche Investitionsfehler Sie unbedingt vermeiden sollten, weil sie sich gnadenlos auf Ihre Rendite und Ihre Steuerquote auswirken. Und natürlich verrate ich Ihnen auch, wie Sie es besser machen.

Warum Anleger mehr als nur Anlagefehler begehen

Der typische Privatanleger denkt häufig in einfachen Mustern: „Wenn’s steigt, ist’s gut. Wenn’s fällt – schnell raus.“ Doch diese Impulsentscheidungen sind nicht nur emotional getrieben, sie ignorieren auch das steuerliche Spielfeld komplett. Was viele nicht wissen: Steuerliche Aspekte können den Unterschied zwischen einer nett aussehenden Bruttorendite und einer ernüchternden Nettorendite machen.

Fehler Nummer 1: Häufiges Umschichten aus Angst oder Gier

Sie haben’s mitbekommen: Der Markt schwankt. Ein bestimmter ETF scheint plötzlich nicht mehr zu performen, und schon wird verkauft – am besten noch kurz vor dem nächsten Kursanstieg. Was passiert dabei steuerlich?

• Veräußern Sie Wertpapiere mit Gewinn, müssen Sie Abgeltungsteuer zahlen – selbst wenn Sie den Erlös sofort neu investieren.
• Langfristige Vorteile wie der Zinseszinseffekt gehen verloren.
• Sie nutzen nicht die Vorteile des Steuerstundungseffekts. Denn solange Sie nicht verkaufen, zahlen Sie auch keine Steuern auf die Wertsteigerung.

Tipp von mir: Umschichten ist kein Sport. Überdenken Sie Ihre Strategie einmal im Jahr – nicht bei jeder Schlagzeile. Halten Sie stattdessen an Ihrer Asset-Allokation fest und justieren Sie nur gezielt nach.

Fehler Nummer 2: Keine Ausnutzung des Sparer-Pauschbetrags

Der berühmte Sparer-Pauschbetrag beträgt derzeit 1.000 Euro pro Person (Stand 2024). Das bedeutet, Sie können Kapitalerträge bis zu dieser Höhe steuerfrei vereinnahmen. Viele verschenken diesen Freibetrag, weil:

• kein Freistellungsauftrag bei der Bank hinterlegt wurde,
• die Kapitalerträge bewusst „auf später“ verschoben werden,
• sie gar nicht wissen, dass dieser Freibetrag existiert.

Das Resultat: Ihre Bank führt automatisch 25% Abgeltungsteuer ab – obwohl das gar nicht nötig gewesen wäre.

Mein Rat: Verteilen Sie Ihre Kapitalanlagen strategisch auf mehrere Institute und nutzen Sie den Pauschbetrag bestmöglich aus. Ehepaare können sogar zusammen 2.000 Euro geltend machen.

Fehler Nummer 3: Steuerlich ungünstige Fonds gewählt

Wussten Sie, dass es bei Fonds Unterschiede gibt, die nicht nur Performance, sondern auch Ihre Steuerquote betreffen? Viele Anleger setzen auf thesaurierende Fonds und denken, sie sparen damit Steuern. Falsch gedacht!

Seit der Fondsbesteuerungsreform 2018 kommt es bei thesaurierenden Fonds dennoch zur Besteuerung – auch wenn keine Ausschüttung erfolgt. Die sogenannte Vorabpauschale führt dazu, dass Steuern auf Buchgewinne fällig werden, ohne dass Sie eine tatsächliche Auszahlung erhalten haben!

Strategisch klüger: Überprüfen Sie, ob ausschüttende Fonds für Ihre Situation günstiger sind. In einigen Fällen lassen sich durch den Pauschbetrag sogar steuerfreie Kapitalerträge generieren.

Fehler Nummer 4: Immobilien kaufen ohne steuerliche Prüfung

„Betongold ist sicher“, sagen viele – und stürzen sich ohne tiefere Analyse in vermietete Immobilien. Steuerlich kann das ein Danaergeschenk sein, wenn:

• die Finanzierung zu niedrig angesetzt ist (wenig Werbungskosten),
• negative Einkünfte nicht mit anderen Einkünften verrechnet werden können,
• Fremdvermietung nicht klar nachgewiesen wird (z.B. bei AirBnB-Modellen).

Steuerstrategisch denken: Lassen Sie vor dem Immobilienkauf einen Steuerberater drüberschauen. Achten Sie auf steuerlich absetzbare Nebenkosten, lineare Abschreibungsmöglichkeiten (§7 EStG) oder Sonderabschreibungen. Ein falsch strukturierter Immobilienkauf kann über Jahre hinweg Ihre Steuerlast erhöhen – und damit auch die Nettorendite dramatisch senken.

Besser anlegen: So schützen Sie Rendite und Steuerquote

1. Denken Sie langfristig statt kurzfristig nervös

Buy & Hold ist keine Rente-für-alle-Parole, sondern ein bewährter Ansatz, um Rendite und Steuerlast in Einklang zu bringen. Durch das Halten von Anlagen sparen Sie sich ständige Veräußerungsgewinne – und damit vermeidbare Steuerzahlungen.

2. Optimieren Sie Ihre Depotstruktur steuerlich

Integrieren Sie steuerliche Kriterien in Ihre Depotwahl:

• Verteilen Sie Ihre Anlagen auf mehrere Depots,
• nutzen Sie Verluste gezielt zur Verlustverrechnung,
• achten Sie auf Quellensteuer bei ausländischen Fonds und Aktien,
• stellen Sie Freistellungsaufträge intelligent ein.

3. Holen Sie sich unabhängige Expertise

Manchmal ist ein Gespräch mit einem Steuerberater oder einem Finanzplaner mehr wert als zehn optimistisch formulierte Finanzartikel. Ich erlebe es in meiner Beratung immer wieder: Ein klug gewählter Zeitpunkt für eine Investition oder Umschichtung kann die Steuerlast halbieren.

Fazit: Keine Angst vor Steuern – aber Respekt vor Anlagefehlern

Wenn Sie Ihre Finanzen strategisch und mit einem kühlen Kopf angehen, können Sie Ihr Vermögen nicht nur sinnvoll aufbauen, sondern auch steuerlich klug absichern. Die Kombination aus Finanzwissen und Steuerstrategie muss kein Hexenwerk sein – Sie brauchen nur einen klaren Kompass.

Und denken Sie daran: Es ist nicht verwerflich, einen Fehler gemacht zu haben. Verwerflich ist nur, ihn zu wiederholen – und dabei doppelt zu zahlen.

Wenn Sie unsicher sind, wie Sie Ihr Portfolio optimieren oder steuerlich intelligent strukturieren können: Kontaktieren Sie unser Beratungsteam – ich und mein Netzwerk stehen Ihnen gerne zur Seite.

Mehr über Financeone und unser Expertenteam erfahren Sie hier.